近日，財政部會同中國證監會研究起草《關于強化上市公司及擬上市企業內部控制建設 推進內部控制評價和審計的通知(征求意見稿)》，以推動上市公司和擬上市企業進一步加強內部控制，開展內部控制評價，實施財務報告內部控制審計。

事實上，對財務問題的關注只是監管部門推動上市公司和擬上市公司內部控制體系持續優化的一個縮影，從滬深北三大交易所對IPO在審項目的問詢側重便可窺見。《證券日報》記者據滬深北三大交易所官方數據統計顯示，截至10月13日，年內滬深北交易所共計針對IPO企業發出134則問詢(正在問詢中)。從內容來看，企業財務規范問題是監管重要方向。對發行人自身經營情況的關注也較為突出。

中國財政學會績效管理專委會副主任委員張依群向《證券日報》記者表示，強化上市公司內控管理和審計的目的在于以會計核算、財務管理為基礎，嚴格規范企業運營行為，完善優化公司治理結構，防范重大財務風險發生;同時，也有利于保護投資者利益，對未來擬上市公司起到警示、示范作用，推動上市公司遵紀守法、規范運營管理。

財務規范獲重點關注

建立健全的財務管理制度，不但有利于企業實現自身利益最大化，而且在保護投資者和債權人利益方面也具有積極作用。因此，監管部門一直以來對企業的財務規范問題都秉持著嚴監管態度。

作為實體經濟的“基本盤”，上市公司質量是經濟高質量發展的微觀基礎，其財務內控質量的重要性自然不言而喻。據滬深北交易所官方數據統計顯示，截至10月13日，年內滬深北交易所分別就IPO企業發出49則、53則和32則問詢函。其中，對于企業財務內控的關注成為重點。

例如，某擬登陸北交所企業，因大額壞賬沖回會計處理及列報不合規，預計扣除后不滿足上市條件而收到北交所出具的第二輪審核問詢函;此外，某企業因報告期各期，公司流動比率和速動比率低于同行業上市公司平均值，而被上交所要求說明公司流動比率和速動比率低于同行業上市公司、資產負債率高于同行業上市公司的原因，以及公司資產與負債的期限匹配情況等。

河南省商業經濟學會副秘書長胡鈺對記者表示，監管部門加強對企業財務內控方面的監管，可以督促上市公司花費更大的精力做好財務和審計規范工作，不斷增強企業管理的合規性、合法性和規范性;對擬上市的企業來說，表面上看增加了上市工作的難度，但也淘汰一部分“虛假上市”企業，留下真正有實力、有能力的企業。

多路并進提高企業內控質量

對于企業自身經營情況的關注也是監管部門問詢的重點所在，記者通過對問詢內容進一步梳理發現，多則問詢都聚集在企業收入真實性、可持續性以及企業業績大幅波動的合理性等方面。

例如，某企業報告期內，存在貿易收入占比與中介機構通過實地走訪終端客戶確認的數據不符，以及各期銷售收入的變動率和扣非歸母凈利潤的變動率同行業可比公司業績變動趨勢相反等問題，因此收到北交所開具的問詢函，要求說明收入真實性和業績大幅波動的合理性。

針對企業業績可持續性，監管部門則主要從企業對其主要客戶的依賴度以及核心技術來源等方面展開問詢。例如，據上交所監管公告顯示，某發行人2021年與客戶A01簽訂三年一次性大額訂單采購錨定發行人未來三年的排產備貨。為此，上交所要求發行人說明，發行人對A01依賴程度不斷提高是否可能導致對其未來持續盈利能力存在重大不確定性，并進行風險提示。

企業內控管理設計對財務、員工、資產和工作流程等方面實行有效監管的系列活動，因此對于財務和經營情況的關注只是其中一個方面。未來，為了更好地完善企業內控管理制度，多位專家均表示，需要各主體多方面共同努力。

張依群建議，首先，應從制度入手，企業積極建立內控制度和運行規則的同時，監管部門應幫助指導上市公司全面建立內控制度體系，明確企業內控分級分類管理責任，建立閉環監督管理生態圈;同時，要強化內控和審計相互銜接，保證內控的自主性和審計的獨立性，確保內外部監督處罰從嚴從重從快。其次，從執行入手，按照不相融相分離原則優化崗位設置，形成相互監督制衡;再次是要從投資、招標、采購等關鍵領域和重點環節入手，既要有內部控制，還要有外部監督。