有流量，做金融，近年來幾乎已成慣例，而擁有海量客戶的通信運營商在金融領域的布局上同樣緊鑼密鼓。12月29日，記者獨家獲悉，中國移動目前正在計劃布局消費金融牌照。

自2010年進軍金融行業以來，中國移動以支付業務開局，逐漸通過業務整合、升級等方式在2018年底推出中移動金融科技有限公司(以下簡稱“中移金科”)，全面承載其金融業務。釋放了全面發力金融業務的信號后，中國移動金融業務仍在牌照、用戶體驗方面面臨挑戰。而在業內人士看來，消費金融牌照的獲取是中國移動金融業務由導流轉向自營的關鍵一步。

謀劃消金牌照

消費金融行業有望再度迎來大玩家。12月29日，記者從知情人士處獲悉，中國移動正在謀求消費金融牌照，擬在自營金融業務方面作出新規劃，但具體進度仍需根據集團戰略安排進行。

如果這一牌照布局計劃能夠順利成行，消費金融牌照將成為繼第三方支付牌照、保險經紀牌照后，中國移動獲得的第三張金融業務牌照，也能成為中國移動金融業務布局的有力補充。

作為移動運營商領域的頭部企業，中國移動在金融業務的布局上一直被認為是“佛系”操作。直至2018年12月，中移金科在整合了中國移動旗下支付、電子商務等業務后正式成立，“通信+消費+金融”綜合服務商的定位下，中國移動的金融野心也逐漸展露。

12月29日，記者在中移金科核心產品“和包”App中注意到，“和包”App當前為用戶提供支付、消費金融、信用貸款、理財等多項服務。但受制于金融牌照，在消費金融、信用貸款等方面，仍然采用的是與金融機構合作的導流模式。

以“和包”App中提供的“號碼借”業務為例，依托于銀行、消費金融等持牌金融機構放款的借款服務，用戶可憑借中國移動手機號進行初步授信，但具體額度和利率要經金融機構審核后方可確定。當前，在“和包”App中，還推出了在“號碼借”查授信額度送話費、邀請新用戶使用“號碼借”送和包券等宣傳活動。

在號碼借申請頁面，“和包”App中還展示了部分“精選貸款”產品，由新網銀行、平安銀行、興業消費金融等機構提供服務，貸款額度在1000元至20萬元不等，貸款利率也各有不同。

中南財經政法大學數字經濟研究院執行院長、教授盤和林指出，中國移動業務外延豐富，通過支付拓展業務范圍、以導流實現流量變現，審慎開拓金融業務是合理做法。

“布局支付、保險等牌照，貸款服務主要依靠導流，這一業務格局在巨頭的金融業務布局中較為普遍。”易觀高級分析師蘇筱芮向記者解釋道。

蘇筱芮表示，在貸款服務方面，導流通常是流量機構與金融機構業務拓展的合作形式之一。首先是在于缺少牌照，流量機構可以通過這一方式實現變現，其次則是金融業務本身具備一定敏感性，頭部機構展業更為審慎。中國移動在金融領域有所積累后，布局消費金融牌照，不僅能夠彌補自身牌照缺口，也能助力中國移動拓展其他業務。

場景優勢與難點并存

消費金融業務的發展離不開場景。對于擁有海量用戶和線下門店的運營商來說，發展消費金融也具備得天獨厚的優勢。其中最熱門的場景，莫過于終端信用購，即手機等電子終端的分期業務。

根據中移金科披露的信息，終端信用購是“和包”平臺金融生態的基礎，目前“和包信用購”已發展成為全國最大的終端分期消費平臺，服務用戶達到2400萬。除服務個人用戶外，“和包”還向中小微企業提供5G網絡及硬件設備的“先享后付”服務。

“和包”App所提供的終端分期業務，實際上就是用戶在日常生活中接觸到的合約機分期。用戶通過選擇不同檔位的話費套餐，享受的優惠金額，最終實現優惠購機甚至是0元購機。

以中國移動App中展示的信用購機信息為例，用戶選擇128元至598元不等的5G資費套餐，連續使用滿24個月，可以在購買手機時享受800元至3780元的優惠。但優惠額度并非一次性發放，而是需要凍結一定比例的余額寶金額，再在24個月內進行逐步返還。

龐大的用戶數據和市場背后，是中國移動的存量用戶和與主營業務緊密相關的消費場景。但這一分期場景同樣存在難點。在“和包”App中，對于“信用購”業務也有介紹，用戶可以通過“先授信”和“免授信”兩種方式辦理分期業務，但背后繞不開的仍是金融機構審批、預授權凍結資金等運營邏輯。

需要注意的是，由于普通用戶對于金融貸款知識了解較少，時常出現用戶辦理相關業務后發現自己“被貸款”，進一步引發投訴糾紛。這一問題在運營商的金融業務中普遍存在。

此外，記者了解到，“和包”App還有“信用付”業務，正在面向用戶逐步進行試點開放中。用戶獲得“信用付”額度后，在繳話費、信用購機等場景進行使用。當前在“和包”App“信用付”推薦專區中，僅有繳話費這一項可供使用。

在盤和林看來，作為運營商，中國移動在用戶基礎、數據以及線下場景中具備天然優勢，能夠通過金融服務擴展企業業務邊界。但對于運營商在日常服務中嵌入金融業務的模式，用戶普遍接受度不佳，甚至可能進一步影響公司口碑，導致主業客戶流失。中國移動想要持續拓展金融業務，也要加強業務管理、提高用戶體驗。

仍將面臨多方考驗

對于布局消費金融牌照消息是否屬實以及具體進展，還有后續業務規劃等問題，記者也向中移金科方面進行了求證與了解。

對此，中移金科方面回應稱，中移金科相關業務布局與國家政策導向、監管趨勢以及中國移動集團整體的戰略布局密切相關，未來將在滿足各方要求的前提下，充分布局相關的金融、類金融牌照，盡量做大、做強金融科技，完善中國移動的金融版圖。

而在談及如何解決終端分期這一場景中存在的問題時，中移金科指出，公司在業務辦理流程中，設置了活體識別、用戶貸款告知書以及用戶持告知書、終端商品拍照上傳環節以及短信告知提示等，提醒客戶業務辦理情況。同時還上線了門店監控體系和渠道門店評級體系，引入門店黑白名單獎懲機制規范辦理信用購業務。

另一方面，從中移金科的金融布局來看，“和包”囊括了支付、消金、保險、電商、超級SIM、征信等六大業務板塊。基于運營商定位，中國移動的支付業務選擇以垂直場景為切入口，在大量結算場景中達到降本增效的目的。而中國移動用戶使用中國移動號碼的年限、通信信用行為等，也為中國移動的其他金融業務積累了資源與數據。

蘇筱芮指出，易觀千帆數據顯示，中國移動App在11月的月度活躍用戶數為6621.49萬人，用戶結構較好，但用戶黏性有待增強。從主營業務來看，話費充值作為具有小額、高頻特征屬性的業務，很難與消費金融、貸款等業務進行結合，如何發揮自身所長并與金融業務進行有機融合，成為橫亙在其面前的挑戰之一。

“中國移動在主營業務的支撐下，能夠為金融業務的發展創造更多可能性。”蘇筱芮分析稱，但相較其他同類型機構起步晚、布局少，也為中國移動發力金融業務增添了難度。中國移動想要進一步擴大業務，首先需要完善金融牌照。相較于其金融布局中的征信業務牌照，消費金融牌照獲取難度較小。

不過，蘇筱芮同樣強調，獲取牌照后的問題同樣不容小覷，當前消費金融行業參與者眾多，兩極分化格局明顯，獲客能力、場景建設、合規管理等因素都將影響到業務發展結果。中國移動入局后，也將面臨多方考驗。(記者岳品瑜廖蒙)